一只狡猾的狐狸欺负一只老乌龟，但老乌龟的甲壳很坚厚，狐狸不能损伤他分毫。于是，狐狸便叫了一群朋友：老鹰、豺狼、穿山甲、黄鼠狼……一起对付他。
一天，老乌龟路过一座高山，老鹰在天空发现了，猛扑下来啄他；狐狸、豺狼、穿山甲、黄鼠狼得到了消息，也就奔来围攻。
老乌龟自知不是敌手，只好全身缩进坚硬的甲壳中，哈哈大笑说：“我穿着祖传的铁甲，谁能损伤我分毫！”
狐狸说：“大家不要急，慢慢商量，总有对付他的办法。穿山甲呀，你能穿通山岩，赶快动手穿通他的龟壳，头功是你的！”
老乌龟听了，心中惊慌，他知道穿山甲的厉害，如果真的动手，甲壳被钻上个洞，还有命吗？
但老乌龟故作镇静，依然哈哈大笑说：“穿山甲呀，要是你不自量力，不防来试试，管叫你折断了头骨，拗断了尾巴。”
穿山甲听了，吓得畏畏缩缩，不敢动手。狐狸想出了一个办法：“这家伙缩在甲壳里，总有探出头来透气的时候。灰狼大哥，等他一伸出头来，你就把它咬断。”
老乌龟听了，更加惊慌，想：“如果他们真的寸步不离守住我，我不闷死也会饿死渴死。”但他仍十分镇静，大声笑着，说：“我能三个月不喝水，三年不吃东西，你们有耐心，随你们的便吧！这铁甲头上有个透气洞，千年不探头，也闷不死。豺狼啊，叫你的子子孙孙一辈一辈都来等吧！”
狐狸惊得目瞪口呆，又想出一个办法：“把这老贼放在山岩上。我们拿着锄头来击打，把他敲个粉碎。”
老乌龟大吃一惊，真的这样做，甲壳会被击得粉碎，整个身体要被击成肉酱。但是，他还是不动声色，又哈哈大笑说：“你们这群蠢货，岂不知我这祖传的铁甲，不怕山岩和锄头？只怕你们用力敲击，锄头被反弹过来，先断送你们的性命！”
豺狼听得不耐烦，喊叫着说：“别啰嗦了！我们送他到高山上，然后推他下去，岂不让他头脑震裂，送了老命！”
老乌龟心里万分着急，嘴里却笑得格格响，说：“想当年，我曾经从喜马拉雅山的最高峰上跳下去，没伤着分毫，现在还怕什么？”
狐狸大怒，厉声说：“可恨的老家伙，不信没法制你！来，赶快叠起柴堆，再浇上油，点起火来，把他丢进火里烧，烤熟了乌龟肉，大家好好吃一顿，怎么样？”
朋友们都叫好，吓得老乌龟浑身出冷汗。可是，他依然镇静地哈哈大笑说：“好极了！你们可真笨！难道不曾听说：乌龟洗澡，用火不用水？能在大火里洗个澡，多么畅快啊！”
狐狸气得暴跳如雷，大声呼喝：“该死的老东西，你不怕火，难道也不怕水？老鹰，你叼住他，高高飞起，飞到那条大河的上空，把他掷到河里去，瞧他还敢逞强吗？”
老乌龟心中大喜：这可再好不过了。但是他装出恐惧的样子，全身颤抖着，哭泣哀求着说：“狐狸大哥，各位好兄长，我和你们没有什么深仇大恨，何必非要送我去死呢？如果把我掷入大河里，我……我马上就会沉下水底，不淹死，也得闷死。求求你们，饶我这条老命吧！”
狐狸大喜，笑着骂道：“原来你也有害怕的时候！再笑呀，为什么哭泣哀求呢？哼！老家伙，要知道，今天饶了你，日后却是个麻烦！”
狐狸命令老鹰动手，老乌龟哭得更凄惨了，狐狸却笑得喘不过气来。
老鹰抓住乌龟，高高飞起，飞到那条大河上空，找了个水流湍急的地方，把老乌龟抛了下去。
老乌龟掉到河里，等于回了老家，他从水面上探出头来，哈哈大笑说：“多谢老鹰大哥送我回家！狡猾的狐狸先生，劝你以后别再卖弄聪明啦！”