从前，有一个王子。他想到世界各地游玩，所以，就带一名忠实的仆人上路了。
有一天，他们走进一片大森林里。直到傍晚还没有找到旅店，真不知道在哪里过夜才好。就在这时候，他们看见一个姑娘从一个小屋子里走出来。走到跟前才看清，这是个年轻美貌的姑娘。王子上前对她说：
“对不起，打扰了我和仆人可以在这屋里住一宿吗？”
“好吧！”姑娘带着遗憾的声音说道，“住一宿可以，但我劝你们不要进去！”
“为什么不能进去呢？”王子问。这个姑娘长长的叹了口气说：“我的继母会使妖法，她对外来的人总不安好心。”王子心里明白他们这是来到老妖婆的家了。可是，天已经很晚了，再不能往前走了。他想，老妖婆也没什么可怕的，因此就进屋了。
这时老妖婆正坐在炉旁的椅子上。她瞪着通红的双眼审视这两个陌生人。
“晚上好，”老妖婆装作十分亲切地说，“请你们随便坐吧！”
老妖婆不停地吹着炭火，炭火上的铁锅里正煮着什么东西。姑娘偷偷告诉他们要格外小心，千万不要吃喝什么东西，老妖婆正在煮制有毒的饮料呢。
他们听从了姑娘的劝告，平平安安地睡到大天亮。第二天他们就准备出发，王子已经骑上马了。这时，老妖婆走过来说：
“请你们等一下，喝一杯饯行酒再走吧！”她回去取酒时，王子已经骑马往前走了。仆人还在勒他的马鞍子。恶毒的老妖婆端着酒走过来，对仆人说：“请把这杯酒交给你的主人！”
老妖婆刚说完这话，玻璃杯恰巧炸碎了，毒酒撒在马身上。这酒毒性太大了，马立即倒下死了。
仆人急忙赶上王子，把发生的事情告诉他。但是，仆人舍不得丢下马鞍子，又跑回去拿。当他回到死马身边的时候，他看见有一只乌鸦正在那里吃马肉。
“今天能不能找到比乌鸦更香的食物吃呢，我就不知道了！”仆人说着，就把乌鸦弄死带走了。
他们在大森林里走了整整一天，走啊走，怎么也走不到头。在天快黑的时候，他们看见了一家旅店，就走进去了。仆人把乌鸦交给旅店老板，让他做个菜吃。可是没想到他们走进的是一家杀人的黑店。黑夜里，12个杀人凶手回来了。他们准备把王子和仆人杀死，再抢走东西。他们在下手前，坐在饭桌旁，旅店老板和老妖婆也来了，坐在一起喝那乌鸦的肉汤。可是，他们刚刚喝上两三口，都倒地死去了。这是因为乌鸦吃了毒马的肉，身上也有毒性。
现在，旅店除老板女儿以外，再没有其他人了。姑娘很老实，没有做那些丧尽天良的坏事。她把房门都打开了，让王子看那些堆积如山的金银珠宝。王子说，那是姑娘的东西，自己什么也不想要。说完和仆人一起骑马走了。
他们走了很远很远，走进了京城。这里有一位美丽又傲慢的公主。她宣布说：如果有人出个谜语，叫她猜不着，那么这个人就可以成为她的丈夫；如果谜语叫她猜着了，那么这个人就要被杀头。规定猜谜语的时间为三天。公主很聪明，总是在三天内就能把谜语猜中。到现在，一共有九个男人被杀死了。王子被公主的气质和美貌迷得神魂颠倒，非要拼上性命试一试不可。
因此他来到公主面前，说了一个谜语：
“有一个人，一个人也没杀，反倒杀死了12个人。这是为什么？”
这是怎么回事呢？公主猜不着了。她想啊想，怎么也想不出结果。她把所有的谜语书籍拿过来看，书上都没有说明。公主几乎把全部智慧都用尽了。因此，她叫女佣人偷偷地溜进王子的卧室里去，听听王子在梦里说些什么。公主猜想，王子睡觉的时候，也许能把谜底说出来吧。但是，王子那个聪明伶俐的仆人，却代替主人睡在床上。女佣人来的时候，仆人硬是拉下她身上穿的斗篷，用鞭子把她赶跑了。第二天晚上，公主又派了个侍女来，心想，也许这回能听来什么梦话呢。但是，仆人这回又把侍女的斗篷拉下来，把她赶跑了。
第三天夜里，王子心想不要紧了吧，就上自己的床睡下了。这一次，公主穿了一件浅灰色斗篷，她亲自坐在王子的身边。公主以为王子睡着了，正在做梦，因此搭话问他，希望他也能和那九个人一样，在梦中做出回答。可是，王子是醒着的，心里非常明白，听得也非常清楚。
公主问：“‘一个人也没杀’，那是什么？”
“是一只乌鸦，它吃中毒的马肉死掉了。”王子回答。公主又接着问：“那么‘反倒杀死了12个人’是什么呢？”
“那是吃了死乌鸦肉，被毒死的12个强盗。”公主知道了谜底，就要悄悄地溜走。可是王子一下子抓住了公主的斗篷，公主只好把斗篷留下。
第二天清早，公主准备宣布谜底，又叫来了12个审判官。公主在他们面前说出了谜底。但是，年轻的王子恳求他们听听他的话。王子说：“公主昨天夜里偷偷地溜进我的房间，问过我。是我告诉了她，她才知道的。要不然，她是不会知道谜底的。”
审判官说：“拿出证据来！”
因此，仆人拿出了三件斗篷。审判官一看，其中一件是公主经常穿的浅灰色斗篷，便说：
“请派人把这件斗篷刺绣上金银花饰，作为公主结婚的礼服！”