从前有一个百岁老翁，他拥有一种特异功能——能听懂动物的语言。
老翁和妻子儿女住在安静的乡下，他拥有一个很大的庄园，家里还养了一头驴和一头牛。牛天天被农夫牵着到田里耕作，而驴只是偶尔驮着主人出去赶集或者游玩。
一天傍晚，劳累了一天的牛走过驴厩，看见驴正悠闲地躺着休息，浑身的毛被刷得干干净净，像绸缎般光滑，食槽里放着铡得细细的嫩草，还有煮熟的谷糠散发着诱人的香味。
牛对驴的待遇羡慕不已，叹道：“你太幸运了，每天有细草好料吃，还终日清闲。虽然主人有时也役使你，但不过是骑着你出去转转就回来了。唉！哪里像我终日劳碌，从早到晚，累得全身酸痛。”
看着牛可怜巴巴的样子，驴十分可怜它，说道：“我给你出个好主意吧。当农夫牵你下地的时候，你不要顺从，只管乱蹦乱跳，不让他给你上轭；要是他打你，你就卧倒在地上；喂你草料，你也别吃，装出疲弱不堪的样子。只要两三天不吃不喝，装成生重病的样子，就能过上安闲的日子了。”没想到他们的话被主人听去了。
这天夜里，仆人把草料倒在牛面前的食槽里。牛懒洋洋地，只叼了几根就不吃了。第二天清晨，仆人来牵牛耕地，却见牛耷拉着脑袋，晃晃荡荡地站都站不起来。仆人一看，吓坏了，心想，牛一定是累病了。他赶忙跑去向主人报告：“主人啊，牛昨晚就不吃不喝了，今天半死不活地躺在圈里，恐怕是生了重病！”
老翁听了仆人的报告，心里十分清楚所发生的事，他对农夫说：“去吧，让驴代牛耕地好了。”
农夫领命，牵着毛驴下地了。
经过一天的劳作，直到傍晚时分，驴才拖着疲惫的身子回来了。牛心存感激，热情地迎上前去，说：“谢谢您代我耕地，让我能好好休息一天。”而此时驴正暗自懊恼呢，对牛不理不睬。
第二天一早，仆人又牵着驴去耕地了。
太阳终于落山了，驴迈着沉重的步伐，跟着仆人往家走去。它觉得浑身像散了架一样，有气无力，肩头还磨出了道道血印，疼痛难忍。牛见毛驴如此狼狈不堪，又可怜又感激，便不停地夸赞他。
驴有苦说不出，暗暗叹道：“我真是自讨苦吃呀！”转念之间，心生一计，便一脸忧愁地对牛说：“朋友，我要对你进一句忠言。我今天听到主人说：“如果牛不能好起来，就卖给屠夫，宰掉算了。”我正为这事替你担心呢。”
牛听罢，吓得面色如土，连忙对驴说：“感谢您及时给予我忠告，我不能装病了。”说罢，扭头回到自己的圈里，埋头于食槽，大吃大嚼起来。
驴和牛的谈话，又被主人听到了。
第二天，老翁来到驴厩，正碰上仆人牵着牛往外走。牛一见主人，马上抖擞起精神，高昂着头，哞哞叫着，显出快活健康的样子。见此情景，老翁再也忍不住，哈哈大笑起来。