杨想让儿子学门手艺，就来到教堂里，祈求上帝给他一些意见。教堂司事站在祭坛后面说：“做个骗子，做个骗子。”于是杨回家告诉儿子，他应该学着做个骗子，这是上帝的意思。
杨带着儿子去寻找一个精通骗术的师傅。他们走了很久后，来到了一片森林里。森林里有间小房子，房子里住着一个老太婆。杨对她说：“老太婆，你认识精通骗术的人吗？我儿子想跟他学。”“你儿子可以跟着我们学，”老太婆说，“我儿子就是个行骗大师。”杨于是跟她的儿子谈话，问他是不是真的懂骗术。行骗大师说：“我一定会好好教你儿子的。你一年后再来，那时如果你能认出你的儿子，我就不收学费。如果你认不出来，那就得给我两百银币。”父亲回家去了，儿子则留下来努力学习巫术和骗术。
一年过去了，父亲要去找他的儿子。他走在路上，却一直担心自己认不出自己的儿子来，假如真的认不出来，还得给师傅交两百银元。他边走边想，这时迎面走来一个小矮人，对他说：“你怎么啦？什么事情让你这么苦恼？”“哦，”杨说，“一年前我把儿子留在这里跟着一位师傅学习骗术，师傅让我一年后再来。如果我认不出我的儿子，就得给他两百银元。要是认出来了，就什么也不用给了。我现在非常担心自己认不出他来，我也不知道该去哪儿弄那两百银元。”小矮人便说，让他带上一块黑面包皮，然后站到烟囱旁边，烟囱上挂着一只小篮子，篮子里有只小鸟会探出头来看，那只小鸟就是他的儿子了。
于是杨走过去，掰下一小块黑面包皮扔到烟囱前面，果然有只小鸟探出头来往下看。“太好啦，我的儿子，你在这里吗？”父亲问。儿子见到父亲也很高兴。可是师傅喊道：“一定是魔鬼告诉你的，不然你怎么能认出你的儿子来？”“爸爸，咱们走吧。”小男孩对父亲说。
于是，父亲带着他的儿子回家了。路上一辆马车从他们身边经过，小男孩对他父亲说：“我要变成一只猎犬，您可以用我换很多钱。”然后他就变成了猎犬。果然，马车里的先生喊道：“伙计，你的狗卖吗？”
“卖呀。”父亲回答说。“要多少钱？”“三十银币。”
“伙计，这价钱可不低。不过这确实是一条漂亮的猎犬，我要啦。”那位先生把狗抱进了马车里，但没走多久，猎犬就从窗户里跳下车来，又变成了小男孩，回到了他父亲身边。他们一起回到了家。第二天，邻村有集市，小男孩就对他父亲说：“我现在要变成一匹马，你去集市上卖吧。可你把我卖出去以后，得把缰绳给我解下来，否则我就再也变不成人了。”之后，父亲牵着马来到了集市上，行骗大师也来了，他出一百元把马买了下来。可父亲却忘记把缰绳给儿子解下来了。行骗大师牵着马回到家，把马拴在了马厩里。女仆经过门厅的时候，马儿冲她叫：“给我解下缰绳，给我解下缰绳。”女仆吃惊地说：“你还会说话啊？”于是走上前，给马解下了缰绳。马立刻变成了一只麻雀，飞出门去。可是师傅也变成了一只麻雀，在后面紧追不舍。两只麻雀互相厮打起来，不过师傅被打败了，落到水里变成了一条鱼。小男孩也随即变成了一条鱼，跟师傅互相咬来咬去，师傅再次被打败了。师傅又变成了一只母鸡，小男孩则变成了一只狐狸，把鸡的脑袋咬了下来。骗子师傅死了，直到今天他的尸体还躺在那里呢。