别把基金当股票炒
陈少华昨天去银行把自己所买的基金全都赎回来了，原来是她买基金的时候太冲动，胡乱选了一些基金组合，买完以后也没有关注这些基金的行情，前天网购的时候，顺便在网上银行看了一下这些基金的信息，才发现自己已经亏了将近10％。她怕放着再亏，赎回又心有不甘。犹豫来犹豫去，琢磨了一夜，昨天终于决定去把它们都赎回来。回家逢人就嚷：“怎么看别人投资基金个个都赚钱，就自己不赚钱呢？”
其实我们身边有很多这样的人，他们喜欢用炒股票的方式去炒基金，手里拿着十几甚至几十只基金，希望通过高卖低买来实现财富的快速增值。他们认为，买基金就是要为自己积累财富，因此，短线操作买卖基金。就像陈少华，买的时候胡乱买了一堆基金，之后一看到有所亏损就立马去银行赎回来。这就完全失去了投资基金的意义，也往往得不偿失。
黄艳萍每次看到快要涨爆的基金就忍不住手痒想要跟着买，但等买到手之后又碰到股灾，看着基金直转急下，不赚反赔，等到开始爆发大量的基金赎回潮的时候，只好赶快出脱。可是每当自己赎回的时候，市场也已经开始反转，基金价格几乎又回到原来的高点，为了赢利，她又赶忙再进场抢买，来来回回之间，可能只赚了一成，却倒赔了两三成。
基金是一种适合长期持有的理财品种，频繁的短线操作并不适宜。黄艳萍遇跌就赎回，遇涨再买入，从根本上讲，这种频繁操作的手法，是由于她对基金的特点认识不够，并没有真正认识到基金是一个长期投资的理财工具。
如果我们希望通过追涨杀跌获得超越单只基金收益的超额收益，其结果往往是赔了夫人又折兵，到头来力气费了不少，钱未必能赚到多少。如果我们总是像炒股票一样频繁地波段操作基金，那还不如直接去买股票来得直接！
如果我们不能对市场行情的变化保持很高的敏锐度，不能每天专注了解基金的净值走向的话；或者我们不是拿闲钱来投资基金，而是拿有可能下个月就会用到的生活费或者是半年后需要用到的孩子的教育费用来投资基金的话，我们就很容易把基金当成股票来操作，因为急切获利的心情会引导你跟着行情低买高卖，但是因为很难抓住市场行情的瞬间信息，极有可能会对瞬息万变的经济局势作出错误的判断，从而让自己在这频繁的操作中损失更多。
而且所谓的“低点”和“高点”都是稍纵即逝的，即使专家也很难精准把握，何况是普通的基民！而且，许多时候都是大家自以为抄了底，回头一看其实是个阶段性“天花板”，而当真正的“底部”到来的时候，市场上弥漫着浓重的恐慌气氛，大多数人是不敢随便介入的。
加上基金对股市行情的反应也是比较迟钝的。就拿2007年来说，股市行情波动幅度相当大，“2·27”、“4·19”、“5·30”、“6·4”大盘的单日下跌幅度分别达到8.84%、4.52%、6.5%、8.26%，但基金的跌幅明显小于股市，一批绩优基金在大跌行情中表现出了相当强的抗跌性。以最后一次的大跌行情来看，跌幅最小的基金仅为3%左右，而且，在6月28日的大跌中，沪指单日下跌164点，跌幅达到4.04%，但大多数股票型基金的跌幅都在3%以下。从这一点来说，即便我们成功判断出了市场的短期趋势，由于基金的跌幅、涨幅通常小于大盘，波段操作的获利的空间也是非常有限的。
况且，基金的买进赎回是有手续费的。由证监会颁布的《开放式证券投资基金销售费用管理规定》规定：如果购买基金未满一周或1个月就赎回，基金公司就将收取1.5%或0.75%的赎回手续费。而对买基金时选择后端收费且持有3年以上的基民，其赎回手续费则可享受零费用优惠。如果我们总是这样频繁买入卖出，来回的手续费就达2%，这是一个损失。另外，基金买卖的净值是以当天价格计算，不是即时价格，如果在股市行情下跌的时候卖出，基金净值较低，就又损失了一部分收益。这样一来，反而得不偿失。
而且，基金还有一处硬伤。基金的申购、赎回周期较长，申购期在2个工作日内，而赎回期长达5个工作日。就算我们精准抓住了“低点”和“高点”，还是会错过最佳买入、抛出时机。
因此，如果我们不急于用钱，对中国股市中长期还看好的话，还是别把基金当股票炒，“捂”住所持有的基金吧。
基金赚钱的关键在选择
市场上的基金有很多不同的类型，不同类型的基金，也有不同的投资目标、投资策略。所以，在进行基金投资的时候，想要赚钱的关键还是在于选择。如果你选择了一只好基金，守着它两三年之后就会有很大的回报；但是，如果你不幸选择的是一只坏基金，那么，即使你的投资策略再好，也很难挽回你的损失，除非你认栽退出。所以，在进行基金投资之前，我们要做好选择基金的工作。
如今，随着基民投资热情的高涨，各种基金发行的种类和数量也越来越多。既有新基金也有老基金；既有收益高风险大的股票基金，也有收益稳定的债券基金。面对众多品种不一、名目繁多的基金，投资者要想找到真正能帮自己赚钱的品种，实属不易。
一般来说，人们最常见的基金品种有指数型基金、混合型基金和债券型基金。如果大盘横盘振荡，指数型基金表现不会很理想；混合型基金应该根据基金公司基金品种的选择决定取舍，好公司的产品可以保留，表现不好的逢高卖出予以转换，待大盘企稳后再出击；债券型基金可以持基观望。不管怎样，这些都必须建立在投资者所选择的基金品种最合适的基础上，那么，对于投资者来说，选择哪些基金品种最合适呢？首先，投资者可以通过3个对比来进行初步的筛选。
1．基金过往业绩的对比。投资者了解基金以往的业绩不仅是必要的，而且也会因投资者的预期而给基金管理人一定的基金运作压力，使基金管理人采取积极的资产配置策略，从以往的基金运作中积累经验，以更好的业绩回报投资者。
2．基金产品投资组合中的对比。通过资产配置组合将会看到基金投资风格是稳健型、中庸型还是激进型，是具有短期波段性收益特征，还是具有长期周期性的收益特征。
3．基金经理之间的对比。作为基金的决策者和指挥家，基金经理在基金产品运作中起着举足轻重的作用。基金配置资产的知识性、专业性、实战操作经验，都需要一位具有多方面知识和能力的优秀基金经理来完成。
要详细了解相关基金管理公司的情况，考察其投资风格、业绩。一是可以将该基金与同类型基金收益情况作一个对比。二是可以将基金收益与大盘走势相比较。如果一只基金大多数时间的业绩表现都比同期大盘指数好，可以说这只基金的管理是比较有效的。
有经验的老基民指出：“你只需要3个基金足矣！”，意思是说，投资者只需要货币市场基金、股票指数基金和债券指数基金3个基金就可以了。
不过，需要强调的是，3个基金不是让投资者买3家基金公司的产品，而是根据个人的投资风格和风险承受能力，按比例买3只不同风格的基金。在股市处于横盘期，很多人一下子买进好多基金，其实都是股票型基金。在股市下跌的时候，它们都会跌，股市涨的时候，它们又都会一起涨。
最后还要根据投资者的风险承受能力来选择基金。若不愿承担太大的风险，就考虑低风险的保本基金、货币基金；若风险承受能力较强，则可以优先选择股票型基金。股票型基金比较适合有固定收入、又喜欢激进型基金的中青年投资者。承受风险中性的人宜购买平衡型基金或指数基金。与其他基金不同的是，平衡型基金的投资结构是股票和债券平衡持有，能确保投资始终在中低风险区间内运作，达到收益和风险平衡的投资目的。风险承受能力差的人宜购买债券型基金、货币型基金。
总体来说，投资者可以从基金所属的基金公司、基金的投资风格、基金经理、基金的投资组合、基金费用以及基金的历史业绩（包括收益和风险）、基金的服务等方面进行考察，然后选择优质又合适的基金。由于对基金的评价是一个比较专业也很困难的事，所以投资者可以考虑借助专业的第三方顾问机构来更好地为自己的基金理财服务。
生命周期基金，让基金投资与人生规划相匹配
生命周期基金是根据基金目标持有人的年龄不断调整投资组合的一种证券投资基金。生命周期基金一般都有一个时间上的目标期限，随着所设定目标时间的临近，不断调整投资组合，降低基金资产的风险，追求在和目标持有人在生命不同阶段的风险承受能力相适应的前提下实现资本的最大增值。让我们先来具体了解一下生命周期基金。它主要有以下两个类型：
1.目标风险型基金
目标风险型基金在成立时，便预先设定了不同预期风险收益水平，基金名称也多以“成长”、“稳健”、“保守”加以命名。成长型基金，顾名思义投资在高风险性资产的比重较高；相对的，保守型基金则以投资低风险资产为主。投资人可依自己的风险承受度，选择成长型、稳健型或保守型基金投资。
2.目标日期型基金
目标日期型基金在初始时，投资在高风险性资产的比重较高；随着目标日期的临近，逐渐增加低风险性资产的比重；直到到达目标日期后，将主要投资于固定收益类资产，并继续存续一段时间后并入货币市场基金。这类基金名称多以目标日期直接命名，例如、“目标2010”、“目标2025”等。因此，我们可依自己的理财需求时间，选择合适的投资标的。例如，若某个人预计其子女10年后读大学，可选择目标日期在2020年左右的基金，累积教育资金；若计划30年后退休，可选择目标日期在2035年左右的基金，累积退休养老资金。
我们为什么要选择生命周期基金呢？众所周知，投资策略与一个人的年龄是紧密相连的。面对存钱防老，一个34岁的人和一个64岁的人很可能采用不同的金融工具去实现各自的目标，道理是不言自明的。前者刚刚进入赚取收入的巅峰时期，这使他敢于承受高风险带来的任何损失；反观后者，凭借高薪享受生活的日子已为数不多，为了将来的不时之需，他不敢再在金钱的使用上有什么冒险行为了。
实际上，在决定选取何种基金时，应该将它和一个人的年龄、他所处的生命周期结合起来，这是因为每个人除投资以外的赚钱能力和风险承受能力，都与年龄有着千丝万缕的联系。那么我们应当如何依据自己的年龄来选择适合自己的基金呢？
1．青年时期
对二十多岁的年轻人来说，一个非常激进的投资组合是值得考虑的。在这个年龄，他们有足够多的时间越过巅峰，走过谷底，也有足够多的时间打工挣钱。因而，他们的基金组合构成中不仅可以加大股票型基金的比重，而且选择基金时还可以重仓持有高风险的小盘基金，还可以选择包括大比例的国外股票型基金。
投资国际多元化的一大好处就是可以降低风险。由于国与国之间经济活动的周期并非完全同步，所以，国际多元化的投资组合较之于仅仅立足于本国的投资，会为投资者带来更加稳妥的收入，而且，国际多元化的投资还能使投资者分享世界上其他地区经济高速发展所带来的好处。当今中国股市的总市值在全球金融市场交易股票总市值中所占的比例并不很大，因此，世界上其他许多地方的增长机会比现在的中国大得多。
此外，年轻人进行高风险投资如果失败，此时仍然承受得起。所以，青年时期是适合利用杠杆投资，玩本小利大金钱游戏的良机。
2．中年时期
40岁左右的投资者投资经验丰富，是最适合积累财富的时期。这个阶段，投资人应该调整财富结构比例，注重安全性；增加保险支出以更多地积累财富，保障自己和爱人退休后的生活质量和医疗费用；投资组合应以风险适中的产品为主，如混合型或债券型基金。
50岁的中年人，在投资方面往往更加注重安全性，个人资产的稳定增长是他们追求的投资目标。中高风险投资的比例较年轻人也应有所降低，与此同时，还可以拿出每个月收入的一部分进行定期定投。
3．老年时期
当投资者开始步入老年时，应逐步远离风险较大的投资，最好选择风险较低、稳定增值的货币型基金或债券型基金，即使想投资股票型基金也应该严格控制投资比例。
那么对于个人来说，生命周期基金具体有哪些好处，可以保证我们做大养老金的“池子”呢？
1．风险管理
许多投资者没有取得预期回报并不是错在冒了过多风险，而是错在没有承担可接受的风险，所以获得的回报往往不能满足他们的要求，而生命周期基金投资可帮助投资人在承担适度的风险条件下，获得相匹配的收益回报。
2．多样化资产配置
美国先锋公司一份调查显示，养老金计划参与者只做了一或两个投资选择。这意味着，大部分参与者的投资组合是缺乏多样性的，而生命周期基金提供了多样化的资产类别及有效的资产配置方式。
3．投资组合的不断调整
很多投资者并不会根据市场不断调整自己的投资组合。随着时间的推移，他们所承担的风险与他们承受风险的能力有很大的偏差。而生命周期基金的投资经理定期根据相关的策略，重新审核投资组合的资产配置比例，并作出相应的调整，这保证了投资组合的风险和回报，与投资者的要求相匹配。
由此可见，对于不善于风险管理，或不善于多样化配置资产，又想尽可能稳定、尽可能多的赚到养老金的人来说，生命周期基金是个不错的选择。
坚持基金定投，别忘记了复利的奇迹
基金定期定额投资，简称基金定投，是指投资者通过有关销售机构申请，约定每期扣款时间、扣款金额及扣款方式，由销售机构于每期约定扣款日在投资者指定银行账户内，自动完成扣款及基金申购申请的一种投资方式。
这种投资方式，俗称懒人理财术，又称傻瓜理财术，适合那些没有时间、没有金融专业知识的大众投资者的简易投资方式，它借鉴了保险“分期投保、长期受益”的营销模式，就是每隔一段固定时间（例如每月1日）以固定的金额（例如2000元）投资于同一只开放式基金或一个预定的基金组合。比如，你决定投资两万元买某只基金，那么按照定期定额计划，你可以每月投资2000元，连续投资10个月，也可以每月投资1000元，连续投资20个月。只要能够坚持下来，你也是可以发财致富的，别忘记了复利的奇迹。
关于复利的奇迹，大家已经了解了，复利的这种魔力同样体现在基金定投中。那么，在基金定投中，这种复利的效果从何而来呢？
在基金定投中，复利的效果主要取决于两个因素：时间的长短和回报率的高低。两个因素的不同使复利带来的价值增值也有很大不同：时间的长短将对最终的价值数量产生巨大的影响，时间越长，复利产生的价值增值越多。回报率对最终的价值数量有巨大的杠杆作用，回报率的微小差异将使长期价值产生巨大的差异，以6％的年回报率计算，最初的一元30年后将增值为5.74元，以10％的年回报率计算，最初的一元30年后将增值为17.45元，4％的微小回报率差异，却使最终的价值差异高达3倍。
由此可知，复利效果的前提是：每年均有正报酬的获利率，才能“利滚利”。但任何一项投资工具报酬率都会有波动（除非投资者投资的是保本型理财产品），所以股票、基金投资未必能发挥如此惊人的复利效果，主要原因是股价、基金净值是变动的，并非像例子中那样每年都有固定的回报。
但如果投资得法，仍然可以享受长期复利的效果。例如通过基金定期定额投资法长期投资，虽然报酬率仍会有波动，但时间将分散净值波动的风险，并发挥最大的复利效果。如果第一期基金净值下跌，第二期又进一步下跌，当然就没有复利效果，因为这两期的投资根本没有获利，也就不能“利滚利”，但是换一个角度来看，净值下跌的时候，正是买入基金的好时机，因为同样的投入可以获得更多的基金份额，等到净值反弹时，一次就可以赚回来。
举例来说，每月固定投资2000元，基金净值连续走低，前四期分别为2元、1.6元、1.2元、1元。与此同时，基金份额迅速累积，分别为1000份、1250份、1667份、2000份。如果某一天基金净值回升到1.5元，投资本利就变成了10875元（7250份×1.5元），这就开始获利了。如果是在第一期花10000元一次性买进，那么，净值必须再回到2元才能保本，这就是定期定额投资的效力。有了这一法宝，享受长期复利就不再是梦想了。所以，想要定投基金的话，就一定要坚持下来。不过，定投基金也是有一定的策略的，它并不真的就是“懒人投资”，买进来了就不管了。
基金定投理论的逻辑推理是这样的，当市场呈现上涨走势时，基金单位价格（即基金净值）相对较高，此时同额度资金买到的基金单位数量相应较少；而当市场呈现下跌走势时，基金单位价格降低，此时能够买到的基金单位数量增加。从一个较长时间段看，总投资由大量相对低位的基金份额和少量高价基金份额组成，摊薄的结果是每一单位的平均成本将会比单笔投资的单位成本低，这就减少了套牢的风险。
上面的逻辑推理似乎非常严谨，可以推导出基金定投是空头市场中很好的防御性投资方式的结论。但我们不能忽视的一点是，是否能够取得收益在根本上仍然取决于所选择基金的投资能力；而且不同类型的基金实施定投后，也会出现明显的分化。实践证明，并非每只基金都适合定期定额投资，只有选对投资标的，才能为投资者带来理想的回报。
1．定期定额投资最好选股票型基金或者是配置型基金
债券型基金等固定收益工具相对来说不太适合用定期定额的方式投资，因为投资这类基金的目的是灵活运用资金并赚取固定收益。投资这些基金最好选择市场处于上升趋势的时候，市场在低点时，最适合开始定期定额投资。只要看好长线前景，短期处于空头行情的市场最值得开始定期定额投资。
2．定期定额投资最好选择波动大的基金
一般来说，波动较大的基金比较有机会在净值下跌的阶段累积较多低成本的份额，待市场反弹可以很快获利。而绩效平稳的基金波动小，不容易遇到赎在低点的问题，但是相对平均成本也不会降得太多，获利也相对有限。
3．依财务能力调整投资金额
随着就业时间拉长、收入提高，个人或家庭的每月可投资总金额也随之提高。适时提高每月扣款额度也是一个缩短投资期间、提高投资效率的方式。
4．达到预设目标后需重新考虑投资组合内容
虽然定期定额投资是需要长时间才可以显现出最佳效益，但如果投资报酬在预设投资期间已经达成，那么不妨检视投资组合内容是否需要调整。定期定额不是每月扣款就可以了，运用简单而弹性的策略，就能使你的投资更有效率，早日达成理财目标。
5．要活用各种弹性的投资策略，让定期定额的投资效率提高
我们可以搭配长、短期理财目标选择不同特色的基金，以定期定额投资共同基金的方式筹措资金。以筹措子女留学基金为例，若财务目标金额固定，所需资金是短期内需要的，那么就必须提高每月投资额，同时降低投资风险，以稳健型基金投资为宜；如果投资时间拉长，每月所需投资金额就可以降低，相应可以将承受的投资风险度提高。适度分配积极型与稳健型基金的投资比重，使投资金额获取更大的收益。
恰当把握购买和赎回基金的时机
王丽在2009年的时候买了60000份某股票型基金，谁知正好赶上股市不景气，这只基金业绩一般，基金净值一直在1元上下徘徊。在2010年的时候，这只基金所在的基金公司又发行了一种债券基金，主要投资记账式国债、可转债等低风险金融产品，王丽觉得投资这种基金的话收益会更加稳定，再加上她对股市中期走势不太看好，决定赎回股票型基金，购买新发行的债券型基金。
但这次调整王丽付出了较大的代价，赎回老基金、认购新基金的费率高达2％，加上股票型基金净值缩水，实际亏损在5％以上。到了2011年，沪深大盘出现了回暖，股票型基金的收益普遍提高，为了不错失良机，她又想把债券型基金换成股票型基金，结果又花了一笔手续费。
像王丽这样把基金买来卖去的现象十分普遍，特别是新入场的基民，没有制定好自己的长期理财规划，弄不清自己的投资目标，又没有耐心，看到哪只基金短时期内赢利就买哪只，原来的那只基金不赚钱就急匆匆地卖掉。在频繁的转换之中，花了很多冤枉钱。其实，恰当把握购买和赎回基金的时机，王丽是可以省下很多钱的。
巴菲特说过：“市场对短期投资行为充满敌意，对长期滞留的人却很友好。世界上成功的投资大师，没有做短线交易的。”由此可见，像王丽这样的“追涨杀跌”的投资策略不足取。实践早已证明，基金在短期内是很难战胜股票的，但其能在长期中为你绽放绚烂的财富之花。所以，我们不要在意股市暂时的起落，只关注自己所投资基金的长期收益问题，把握好购买和赎回基金的时机，让自己赚个“盆满钵满”。
那么，什么时候是购买基金的好时机呢？交易时机的选择是基金选择投资的一个重要影响因素。如果每次交易的节奏正好能吻合股市的波动，自然可以使投资收益最大化。那么我们该如何判断基金的购买时机呢？
1．我们可以根据基金募集的热度来判断基金的购买时机。理财专家提示：当开放式基金募集额度一路飙升，市场热棒时，股市可能有过热的嫌疑，而当基金进入平淡期，募集困难时，反而会为投资人提供最好的回报机会。所以我们可以避开市场的热潮，当基金进入平淡期之后，挑一个历史净值好的基金买入。
2．我们可以在基金营销的优惠活动购买基金。不少基金公司在首发募集或者持续营销活动期间，通常有一些费率优惠活动。在持续营销推出的优惠活动推荐，基金公司一般都会中一些业绩优良的基金，如果我们投资这些基金的话，既可以享受到优惠的费率，又可以找到一个安全的基金品种，何乐而不为呢？
3．我们可以根据经济的循环周期判断自己的购买时机。一般来说，在经济从衰退到逐渐复苏的这一个周期中，可以购买一些股票型基金，这样我们可以享受到经济从低到高之间的落差，从而获取最大的利润；当经济处于衰退时期，我们应该减少持有股票型基金，转而提高债券基金，货币基金等低风险基金的投资比重，因为这些基金具有很强的抗跌性。
以上是判断基金买入时机的依据，那么，什么时候赎回基金是最好的时机呢？大家都知道，基金投资强调的是长期投资，如果短期赎回基金的话，是要收取一定比例的手续费的。所以，为了降低投资成本，在决定赎回基金之前先确定一下资金的投资期限。如果投入的资金在一段时间后要赎回变现，至少半年之前就关注市场时点寻求最佳赎回时机，或先转进风险较低的货币基金或债券基金，以免日后急需用钱之时股市低迷，只得割肉出局。
其实，投资基金也不必像投资股票一样，对时机问题那么敏感。基金净值虽然会随着股市波动起伏，但基金有专业的研究团队，基金经理自然会根据市场波动去调整，放宽时间段来看，只要选择了优质的基金，还是可以获得不错的收益的。所以，对基金交易时机的选择要适度。选择一个相对低的时点买进，然后坚定投资信念，做中长期投资就可以了。
优化基金投资组合
在投资基金的过程中，有很多投资者虽然付出了很多时间和精力，但是收益情况并不是非常理想，其中一个非常重要的原因就是没有建立合理的基金组合。俗话说得好，不要把所有的鸡蛋放在同一个篮子里。在投资基金上，就是要做好基金的有效组合工作，所以，在投资基金的过程中，我们要不断地优化基金的投资组合，让自己的收益最大化。
所谓基金组合就是为了收益率和风险控制的要求对投资基金进行一个合理的搭配。比如，做一个封闭式和开放式的组合，选择几只开放式基金做一个组合等。投资者要当好构建基金组合的建筑师。
基金组合虽然强调稳定性，但也不应该是一成不变的。面对风云变幻的市场，只有及时优化相关组合才有可能满足既定的预期收益与风险程度的要求，从而达到进一步分散风险、提高收益的目的。我们不能在基金组合配置好后，就以为可以一劳永逸了，我们要适时优化基金组合。那么，该如何优化基金组合呢？
1．整理你的投资品种
为了投资分散化，我们在配置基金组合时并不是只购买一只基金，我们的资产往往由多只股票型基金和配置型基金构成，使得我们对自己配置于基金的资产情况并不能一目了然。所以，当我们有充裕的时间来重新审视资产的配置情况时，常常会显得茫然不知所措。借助相关专业基金投资网站上的工具，我们可以轻松了解投资于股票、债券和基金等各类金融资产的比例，包括各类资产的投资风格、行业分布情况等。
2．重新确立你的资产配置目标
在投资过程中，一旦发现当初的投资组合不能很好地符合自己的理财的目标时，就必须对原有的投资组合进行调整。如果发现目前的投资组合中股票型基金配置过多，特别是高风险的股票型基金过多，可以适当减持这类基金，增加投资组合中固定收益类资产的比重，例如债券或定期存款，来降低组合的风险。同时，不要集中所有资金投资于一个产品，组合投资分散化是防范风险的有效措施。
3．比较你的目标配置和你现有的资产配置
从现有的资产配置出发，如果你的基金比例离最佳配置比例仅有较小的偏差，比如2％，那就不需要对此进行任何调整。一般而言，最成功的投资人通常是交易最少的人，尤其是国外考虑到税收因素时。但是当你的基金比例离你的目标配置比例有5％以上的偏差时，那么你就需要考虑对此进行调整了。
4．留意基金的投资风格
了解基金组合的行业配置，你是否在高科技行业配置较重？或是金融行业？如果你组合的行业配置严重倾向于某一行业，而且你对这样的配置也能接受的话，那么一切OK，只要你自己清楚地知道你在赌这个行业未来表现很好。
5．调整你的基金组合
如果你的基金组合符合你的目标资产配置，并且没有冒险倾向于某个行业或某类风格的基金，那么一切都好。但是如果你决定对基金组合做一些改变的话，那么你的工作又开始了。在某些情况下，你需要进行的变更很明显——如果债券配置比重过大，卖出债券型基金就能解决问题，而有时需要更深入的研究才能作出正确的调整。比如说，如果组合中现金比例超过你的目标配置，那有可能是你持有的某只股票基金的基金经理持有太多的现金，你可以选择继续持有该股票型基金，同时相应减少持有的现金，或者卖出现金比例较高的股票型基金。
6．精选业绩优良的替代品
当我们需要在同一类别里用更好的品种替换已有品种时，相关专业网站的基金搜索器可以为我们节省大量时间，自动从数量繁多的基金中选出为数不多符合我们需求的基金。我们还可以利用一些专业网站的基金管理器将选出的基金加入原有的投资组合中，透视新组合的资产配置比例和投资风格等，以供参考。
7．养成再平衡的习惯
通常有两种方法达到再平衡的效果——你可以进行定期再平衡，比如说每年12月份，或者你可以在组合严重偏离你的目标时进行再平衡，建议把这两种方法合二为一。尽管每年对基金组合进行深入的评价很有好处，但是不要养成频繁交易的习惯。建议每年对基金组合进行全面评价，但是只有在组合严重偏离你的目标时才进行再平衡。
最后，为了保障基金组合的安全，我们还要检查是否持有过多某类风格相同的基金。我们可以把自己持有的基金按风格分类，并确定各类风格的比例。投资同种风格的基金较多时，应适当对投资组合进行压缩，满足投资的多样性要求并降低风险。风险是投资不可回避的天敌，基金组合可以帮助你有效分散风险。适时优化投资组合，增强风险抵御能力，营造精彩的理财人生。
投基之道，掌握基金投资的“四大心法”
2012年，平安大华基金公司与全球著名市场调查机构益普索联合发布的首份《中国家庭理财调查报告》中称，基金投资最受欢迎。说起基金市场，它在我国存在的年头虽然不长，但是已经有了巨大的发展。如今，大家的话题都围着基金打转，甚至在公交车上你会听到有人在打电话的时候，提到基金。越来越多的人已经接受了基金投资是理财的首选。对于他们来说，能够投资基金就等于坐拥双薪。
陈先生是个车迷，很早以前就有买车的想法。从动了念头的那天开始，他便学开车、逛车市、看车展，总之，只要是和车有关的，他都会关注。
家人都很支持这件事，可是由于家里经费紧张，就一而再再而三的往后推，总也买不成车。这买车的事也成了陈先生的一块心病。
直到去年，事情才有了转机，当时股市开始走高，他有很多朋友都靠基金赚了钱。他想：为什么不试试投资基金？于是他立刻行动起来。
他发现当时一只基金的行情看好，立刻就投入了两万，果然，不长时间，他的钱就增长到5万元，见到收获颇丰，他立即又买了几只当时比较好的基金。在过了不到3年的时间里，就基本凑足了买车的钱。随后，陈先生兴高采烈地跑到车展上选购了一台心仪已久的车，他逢人便说：“这回咱也是有车族啦！”
如果一直靠工资，不知道陈先生要何年何月才能够拥有自己的车，投资基金使陈先生成为有车族，实现了他的财富梦想。不过也不是只要投资基金就能够有得赚，投资基金也是需要一些心法的。如果心法修炼不到位，就会走上把基金当股票炒，而使自己财富白白流失的悲剧之路。那么，投基之道，应该掌握哪些心法呢？
第一大心法：保持理智，不要对基金抱有过高期望。很多人看到别人投资基金赚了钱，特别是各个理财专家都说基金定投是什么“懒人理财”的方法，更加让他们认为基金是稳赚不赔的投资品种，于是就认为只要投资了基金，就等于在领双份工资，对投资基金有过高的收益期望值。事实上，基金投资最重要的就是不能贪心，要设立合理的期望收益率，很多人都是有获利却紧抱不止盈市场，等市场反转后却后悔不已，或者匆匆忙忙卖在了市场低点。让原本赢利的投资变成了亏损。所以我们要保持理智，别奢望过高的收益率。
第二大心法：不要急于进场，等到自己有闲钱的时候再投资基金。有些人看到基金投资的收益这么好，为了自己也能够获利，便匆匆忙忙地跟着进场了，根本不管这笔钱到底是不是急用。
王伟在一个偶然的机会得知自己的高中同学通过投资基金赚了60万元，在市中心买了一套别墅，过上了幸福快乐的生活。想想自己之前比他的成绩好得多，如今自己的生活却远远不如人家。在感慨之余，有一个念头突然闪现在他的脑海里：既然那位同学是通过投资基金来致富的，为什么自己就不能呢？于是他就到银行把原本为女儿出国留学用的10万元取了出来，全都买了基金。
还没到一个月，女儿的留学手续办好了，就等着这10万元的汇款了。为了不耽误女儿的前程，王伟还是忍痛赎回了自己的基金。因为还没有满一个月，银行方面扣除了0.75%的赎回费。这让王伟很伤心，原本是想要靠基金赚钱的，没想到反而把钱搭进去了。
基金是适合中长期投资的产品，进行短线操作的话是要收取一定的手续费的。所以，投资基金的钱，最好是闲置或节省下来的钱，也就是没有迫切、准确用途的资金。这样，我们既可以获得证券市场带来的收益，又可以避免过高的风险和直接投资带来的烦恼，达到轻松投资、事半功倍的效果。
第三大心法：简单化投资，不要贪图多买。很多人为了分散风险，或者是想要获取更多的收益，一下子买进了很多只基金，最后因为无暇顾及，没有获得最理想的收益。理论上讲，一个人持有基金的数量不能太少。一只基金毕竟还是有投资的局限性，如果投资风格过于单一，不能有效地分散风险。当然数量也不能过多，如果准备了30只篮子，恐怕只会让自己手忙脚乱，慌乱中更容易把篮子打翻。专家提议，一个人持有基金的数量最好是两到三只，最多不能超过五只。这样既可以实现分散风险的目的，又让自己有时间和精力去认真关注手里每只基金的表现，做到及时调整持仓结构和策略。
第四大心法：保持耐心，坚持下去。投资大师巴菲特说过：“如果你不愿意拥有一只股票10年，那就不要考虑拥有它10分钟。”买股票如此，买基金也是这样，如果常常着眼于短线行情，很容易会因为误判进出场点，不但没赚到价差，还白白赔上手续费。所以我们要保持耐心，坚持下去，让自己获得满意的收益。